Expectativa
A expectativa no trading é o que você ganha, em média, cada vez que aperta o botão. É a métrica que realmente determina o crescimento da conta, porque é ela que você multiplica pela frequência.
Definição
O resultado líquido médio de cada operação fechada.
Fórmula. P&L líquido realizado ÷ número de operações fechadas. Inclui operações no zero a zero e taxas.
Expectativa versus frequência
| Expectativa por operação | Operações por mês | Resultado mensal esperado |
|---|---|---|
| $12 | 200 | $2,400 |
| $95 | 20 | $1,900 |
| $4 | 500 | $2,000 — antes de slippage e do aumento de custos |
Onde dá errado
- Calcular sem descontar custos
- A expectativa precisa ser líquida de comissões e taxas. O Orderblock inclui no cálculo as taxas registradas e as operações no zero a zero.
- Supondo que seja estável
- A expectativa varia com o regime de mercado, o spread e a sua própria disciplina. Recalcule por trimestre e por estratégia em vez de citar um único número de todo o histórico.
- Misturar tamanhos de posição
- A expectativa em dinheiro com tamanhos de posição muito diferentes descreve o dimensionamento tanto quanto a vantagem. Use o R realizado junto quando o tamanho variar.
Perguntas
Qual a diferença entre expectativa e ganho médio?
O ganho médio só considera as operações vencedoras. A expectativa divide o resultado líquido total, incluindo perdas e operações no zero a zero, por todas as operações fechadas. É o número honesto por operação.
A expectativa pode ser negativa enquanto eu estou lucrando?
Não na mesma amostra. Se sua conta cresceu enquanto a expectativa era negativa, o crescimento veio de depósitos ou de posições abertas, e nenhum dos dois entra nesta métrica.