الحد الأقصى للتراجع
الحد الأقصى للتراجع هو المقياس الذي يهتم به المتداولون عاطفيًا ويعرّفونه بتساهل. قد تُظهر أداتان تراجعين مختلفين تمامًا للحساب نفسه وكلاهما صحيح.
التعريف
مدى انخفاض الأداء المحقق عن قمة سابقة.
المعادلة. أكبر انخفاض من القمة إلى القاع في الربح/الخسارة التراكمي للصفقات المغلقة. يبدأ من الصفر ويستبعد المراكز غير المحققة والإيداعات. الصفقات التي تُغلق في اللحظة نفسها تحرّك رأس المال مرة واحدة معًا، فلا يمكن لترتيب الصفوف أن يصنع تراجعًا.
تعريفان، وحساب واحد
| التعريف | ما الذي يشمله | النتيجة المعتادة |
|---|---|---|
| التراجع على الصفقات المغلقة (Orderblock) | الربح/الخسارة المحقق التراكمي فقط | أصغر؛ يتجاهل التذبذبات غير المحققة |
| التراجع على أساس رأس المال العائم | المحقق مع تقييم المراكز المفتوحة بسعر السوق | أكبر؛ يطابق ما شعرت به وقتها |
| تراجع الرصيد شاملًا الإيداعات | الربح/الخسارة المحقق مع حركات الأموال | مشوّه؛ الإيداعات تخفي الخسائر |
كيف يحدث الخطأ
- المقارنة بين تعريفات مختلفة
- المنصة التي تقيس التراجع على أساس رأس المال العائم ستُظهر دائمًا رقمًا أكبر من القياس على الصفقات المغلقة. هذا اختلاف في التعريف، لا تناقض.
- قراءته كحد للمخاطرة
- الحد الأقصى التاريخي للتراجع هو أسوأ ما حدث، لا سقف لما قد يحدث. والتراجع التالي يكون أكبر في أحيان كثيرة.
- ترك الإيداعات تخفيه
- التراجع المحسوب على رصيد الحساب شاملًا الإيداعات يقلّل من حجم الخسائر. يستبعد Orderblock حركات الأموال كليًا.
الأسئلة
لماذا التراجع هنا أصغر منه في منصتي؟
لأن هذا الرقم يستبعد تقييم المراكز المفتوحة بسعر السوق والإيداعات. والأرجح أن منصتك تعرض التراجع على أساس رأس المال العائم، الذي يشمل التذبذبات غير المحققة في المراكز التي كنت لا تزال تحتفظ بها.
هل يجب أن أستخدم التراجع لتحديد أحجام المراكز؟
كأحد المدخلات فقط. الحد الأقصى للتراجع في الماضي يخبرك بما أنتجته طريقتك بالفعل؛ لكنه لا يضع سقفًا للخسائر المستقبلية، وتحديد الحجم بناءً عليه وحده يقلّل منهجيًا من تقدير المخاطر القصوى.